2015年9月20日晚公布重大資產整合初步方案的中國中鐵與中鐵二局，于12月3日晚披露了詳細的交易預案。中國中鐵擬將持有的預估值為115.46億元的四家公司100%股權，置換中鐵二局合計預估值為72.40億元的全部資產和負債，差額部分由中鐵二局向中國中鐵非公開發行股份購買。此次重大資產整合方案的公布，意味著中國中鐵“16項改革工程”將進一步推向深入。

置入115億高端裝備資產

根據預案，中國中鐵擬將持有的預估值為115.46億元的中鐵山橋、中鐵寶橋、中鐵科工及中鐵裝備四家公司100%股權，置換中鐵二局合計預估值為72.40億元的全部資產和負債;差額部分由中鐵二局向中國中鐵非公開發行股份購買，擬發行價格為11.68元/股，發行數量為36869.88萬股股票。

同時，中鐵二局擬向不超過10名符合條件的特定對象非公開發行股份募集配套資金，募集資金規模不超過60億元，且不超過擬購買資產交易價格的100%，擬用于滿足募集資金投資項目需求、補充流動資金及支付本次重組相關稅費等。其中，41.10億元擬用于相關生產投資項目，剩余募集資金擬用于補充上市公司流動資金及支付本次重組相關稅費。

本次交易前，中鐵二局擁有鐵路、公路、市政公用等工程總承包特級資質以及城市軌道交通工程專業承包資質，主營各類工程項目的建筑工程施工，并同時布局房地產開發、物資銷售等多元化業務。本次交易完成后，中鐵二局原有業務的相關資產將置出上市公司，主營業務將從傳統的建筑工程施工、房地產開發和物資銷售轉變為以高端裝備制造為主的工業制造業務。

中國中鐵表示，本次交易完成后，公司直接持有中鐵二局發行的股份，公司高端裝備研發制造和技術服務為主的綜合性工業制造和技術服務業務板塊整合到中鐵二局，中鐵二局盈利能力及發展空間將得到有效提升。

國企改革推向深入

隨著中國中鐵和中鐵二局重大資產整合方案的實施，中國中鐵的國企改革將進一步推向深入。

在國企改革的大浪潮下，兼并重組已成為中國中鐵全面深化“16項改革工程”的重要內容。本次重組全面整合中國中鐵工業制造板塊相關資產并注入中鐵二局，將中鐵二局打造為中國中鐵工業制造板塊的獨立上市平臺，有利于盤活中鐵二局資產，提高中鐵二局專業化運作水平，實現公司戰略轉型與升級，把握未來發展紅利與機遇，符合國家深化企業改革的要求。

同時，在大力推進“中國制造2025”國家戰略的背景下，中國中鐵工業制造板塊整體注入中鐵二局，中鐵二局將由建筑工程施工企業轉型為以高端裝備制造為主的工業制造企業，有利于公司抓住新一輪科技革命和產業變革的歷史機遇，大力推動先進軌道交通裝備等高端裝備制造產業發展，成為國內領先的高端裝備制造集團。

對于中國中鐵而言，將傳統基建建設、房地產開發和物資銷售業務整合到公司，可消除同業競爭，實現公司內部業務整合，將增強公司核心競爭力和盈利能力。

圖片來源：找項目網