湖南國資將再接手凱美特氣12.4467%股份，加上去年11月落地的紓困入股，湖南國資最終將合計持股凱美特氣22.4467%股份。如此高比例的國資入股，在當地諸多紓困案例中并不多見。

凱美特氣相關人士2020年2月18日表示，本次12.4467%股份轉讓實際上是“明股實債”，“控股股東本次轉讓股份是為了全面解決債務問題，降低股權質押風險?？毓晒蓶|對公司未來發展抱有信心，按照協議，未來將回購本次轉讓股份。”

湖南國資再出手

公告顯示，凱美特氣控股股東浩訊科技有限公司(下稱 “浩訊科技”)于2月17日與湖南省資產管理有限公司(下稱“湖南資管”)簽署《股份轉讓協議》，擬將其持有的公司7763萬股股份(占比12.4467%) 協議轉讓給湖南資管。轉讓價格為5.64元/股，總價款為4.378億元左右。

浩訊科技表示，本次協議轉讓是為了全面解決其股權質押風險，解除其股權質押比例過高對上市公司的影響。

本次權益變動前，浩訊科技持有凱美特氣54.1112%股份，為公司控股股東;本次權益變動后，浩訊科技持股比例降至41.6645%，仍為公司控股股東，上市公司實際控制人仍為祝恩福。

通過本次轉讓，湖南資管將持有凱美特氣12.4467%股份。此前的2019年11月，湖南資管的一致行動人湖南省財信常勤壹號基金合伙企業(有限合伙)(下稱“財信常勤壹號基金”)，以5元/股的價格，合計斥資3.1185億元，受讓了浩訊科技持有的上市公司6237萬股股份(占總股本的10%)。由此，湖南資管及其一致行動人將合計持有上市公司22.4467%股份。

協議還顯示，鑒于湖南資管作為投資人擬聯合相關方設立上市公司紓困專項產品(保險資產管理專項產品/信托產品)，如該專項產品設立并完成登記備案，湖南資管可單方提出解除本協議并指定該保險資產管理專項產品受讓轉讓方持有的本協議約定的標的股份。

實為“明股實債”

湖南國資并無意凱美特氣控制權，協議反而要求凱美特氣控制權維持穩定，同時應保證上市公司管理團隊的穩定，實際控制人及核心團隊專注于上市公司的經營管理。

從協議來看，湖南國資本次更多是承擔紓困的任務，入股更大程度上屬于“明股實債”，浩訊科技有到期回購的義務。

協議顯示，自標的股份交割后36個月內，轉讓方或其指定第三方有權選擇回購受讓方所持部分或全部股份(轉讓方部分回購股份的，在標的股份交割后36個月內至多實施4次部分回購)。若屆時轉讓方實施股份回購價格小于或等于30元/股，則屆時回購價款減去回購股份對應初始投資成本及按10%計算的業績比較基準收益后的超額收益，由轉讓方與受讓方按照80%、20%分配;回購價格超過30元/股的，則超過部分由轉讓方與受讓方按照90%、10%分配，受讓方于收到轉讓方回購款項后30日內向轉讓方分派超額收益。

協議還顯示，自標的股份交割滿36個月后，受讓方有權隨時要求轉讓方或轉讓方指定的第三方回購其所持有的全部股份，轉讓方或轉讓方指定的第三方需在收到受讓方書面通知之日起3個月內實施回購并支付完畢所有回購款項。

來源：上海證券報

圖片來源：找項目網